半導体市場、AI需要で急拡大　2025年は22.5%増の116兆円規模に

世界半導体統計（WSTS）が12月2日に発表した最新予測によると、2025年の世界半導体市場は前年比22.5%増の7722億米ドル（約116兆円）に達する見通しだ。AI（人工知能）関連需要の急拡大が牽引し、当初予測を大幅に上回る成長が見込まれている。

AI投資が市場を牽引

データセンター向けの投資拡大が市場成長の主要因となっている。特にNVIDIAのGPUやサムスン電機、SKハイニックスが製造する高帯域メモリ（HBM）などAI関連半導体の需要が急増。生成AIブームを背景に、AI半導体市場は2025年から2030年にかけて年平均成長率16%で拡大し、全体市場の8%成長を大きく上回る勢いだ。

WSTSの予測は段階的に上方修正されてきた。2024年秋の早期予測では11.2%増の6971億ドルと控えめだったが、実績データの好調を受けて大幅に引き上げられた。調査会社ガートナーも2024年10月時点で13.8%増と予測していたが、最新のWSTS予測はこれをさらに上回る内容となっている。

製品分野別では明暗分かれる

製品別では、IC（集積回路）製品が25.6%増と特に高い成長率を示す見込みだ。メモリとロジック半導体がAI需要を取り込み、2026年には29.0%増とさらなる成長が予測されている。一方、光半導体は3.7%増、センサーは10.4%増と比較的緩やかな成長にとどまる見通しだ。

地域別では、データセンター投資が集中する米国市場が29.1%増と最も高い成長率を記録する見込み。アジア・太平洋地域も製造拠点の集積を背景に24.9%増と堅調だ。日本市場については8.3%増の7兆7240億円と予測されており、世界平均を下回るものの着実な成長が見込まれている。

深刻化する供給不足

急速な需要拡大の一方で、供給面での課題も深刻化している。GPU、HBMメモリ、先端チップの供給が逼迫し、国家レベルでの争奪戦が展開されている。TSMCのような大手ファウンドリー（受託生産）企業の生産能力を圧迫し、AI以外の用途にも影響が波及している。

特にメモリ市場では、DRAM在庫が2024年末の13～17週間分から2025年10月には2～4週間分へと急減。OpenAIの大規模データセンター計画「スターゲート」などの影響で、需給ひっ迫がさらに進んでいる。サムスン電機とSKハイニックスは、汎用DRAMから高性能HBMへと生産をシフトさせており、市場全体のバランスに変化をもたらしている。

各国の戦略的投資が加速

半導体産業の戦略的重要性が高まる中、各国政府による支援策も本格化している。

日本政府は「最先端半導体の国内量産化」を国家プロジェクトと位置づけ、2030年に向けた戦略の下で大規模な公的支援を実施している。次世代ロジック半導体の製造を目指すラピダスに対しては、2025年度に1000億円規模の政府出資を行う方針で、累計支援額は約1兆8000億円に達する見込みだ。情報処理促進法の改正により、産業革新投資機構（IPA）を通じた現物出資や債務保証の枠組みも整備された。

TSMC（台湾積体電路製造）の熊本第1工場は2024年末に稼働を開始したが、主力の12～28ナノメートルの成熟プロセスは自動車半導体需要の低迷により、稼働率が50～60%程度にとどまっている。第2工場は2025年10月に着工が確認されたものの、当初予定より遅延しており、稼働は2027年末から2029年前半にずれ込む可能性が高い。

それでも長期的には、ソニーグループの画像センサー工場やルネサスエレクトロニクスの設備増強など、TSMCを核とした半導体サプライチェーンの集積が進んでおり、地域経済への波及効果も大きい。熊本県菊陽町では2025年度の固定資産税収入が55億円増加するなど、雇用創出を含めた経済効果が表れている。

次世代技術開発競争が本格化

技術面では、2ナノメートル以下の最先端プロセス、3次元集積回路、エッジ向け低消費電力AIチップ、シリコンカーバイド（SiC）や窒化ガリウム（GaN）などの新材料を用いたパワー半導体が、次世代半導体の主要な競争領域となっている。

TSMCは2028年に1.4ナノメートルプロセスの量産開始を計画しており、最先端技術でのリードを維持する構えだ。サムスン電機は2ナノメートル世代でGAA（Gate-All-Around）トランジスタとHBM4を組み合わせ、AI向け高帯域設計で巻き返しを図っている。

日本は科学技術振興機構（JST）の「次世代エッジAI半導体研究開発事業」などを通じて、超低消費電力設計や3次元集積技術に重点投資している。最先端プロセスでの競争では米台韓に後れを取るものの、材料、製造装置、パワー半導体、エッジAI向け設計といったニッチ領域での競争力強化を目指している。

2026年以降も高成長続く見通し

WSTSは2026年についても26.3%増と高い成長を予測しており、市場規模は1兆ドルを突破する見込みだ。AI需要の裾野がエッジAIやAI搭載端末へと広がり、自動車や産業用途も緩やかに回復すると見られている。

ただし、地政学的リスクや過度な投資による需給バランスの崩れなど、不確実性も残る。各国の政府支援策がどこまで実効性を持つか、技術開発競争で誰が優位に立つかが、今後の市場動向を左右する鍵となりそうだ。

半導体産業は今、AI革命という歴史的な転換点を迎えている。技術革新と戦略的投資が交錯する中、市場のダイナミズムは一層高まっていくことになる。